交易公告与方案 - 腾讯音乐于北京时间6月10日晚间公告，拟全资收购在线音频平台喜马拉雅 [2][5] - 交易对价方案包含三部分：12.6亿美元现金；不超过总股本5.1986%的腾讯音乐A类普通股；以及喜马拉雅创始股东在交割后分批获得的总股本不超过0.37%的腾讯音乐A类普通股 [5] - 交易完成后，喜马拉雅将保持品牌、产品独立运营、核心管理团队及公司战略发展方向不变 [10] 交易背景与战略意义 - 腾讯音乐通过此次并购，旨在从核心音乐业务迈向更广阔的在线音频领域，加码在线音频市场 [5][7] - 公司自2020年发布在线音频战略以来，持续深耕内容生态建设，并与《盗墓笔记》等热门IP达成战略合作 [7] - 公司将借助AIGC等前沿技术提供差异化平台功能与服务，以满足用户个性化需求，并已建立起内容与平台两方面的生态优势 [7] 喜马拉雅公司概况 - 喜马拉雅成立于2012年，是一家在线音频分享平台，已建立覆盖从头部IP到长尾内容的生态体系，累计拥有3.4亿条音频内容，涵盖101个品类 [10] - 公司此前估值接近300亿元人民币，但曾四次冲击IPO未果，最近一次是2024年4月冲击港股IPO的申请已失效 [5][11] - 根据招股书数据，2021年至2023年，喜马拉雅的平均月活跃用户数分别为2.67亿人、2.91亿人和3.02亿人；调整后的净利润分别为-7.18亿元、-2.96亿元和2.24亿元 [12][13] - 公司已完成10轮融资，知名投资方包括小米、阅文、腾讯、高盛、华泰证券、京东等 [10] 市场反应与公司数据 - 公告发布后，腾讯音乐在美股盘前一度涨超10% [2] - 截至6月10日收盘，腾讯音乐港股股价报73.65港元/股，涨幅2.43%，总市值为2282亿港元 [7][8]