期货公司分类评价规定修订要点 核心修订内容 - 证监会发布《期货公司分类评价规定（征求意见稿）》，重点修订扣分与加分标准，引导期货公司合规经营、专注主业，提升风险管理能力[1] - 修订稿共四十四条，优化评价流程，明确严重违法违规或重大风险事件将导致市场竞争力指标不予加分[1][5] 扣分机制调整 - 风险监管指标不达标、保证金预警等情形无需监管措施即可直接扣分[2] - 监管措施扣分标准细化：从警示函（扣0.5分）到刑事处罚（扣10分）共11档，按措施严重程度递增[3] - 评价期外监管措施若涉及评价期内违规行为，经认定可纳入当期评价[4] - 调整扣分规则：删除市场竞争力加分最低合规分数线，风险监管指标不达标则月均剩余净资本不予加分，同一违规事项不重复扣分[5][6] 加分标准优化 - 服务实体经济指标调整：将"机构客户日均持仓"改为"产业客户日均持仓"，新增"中长期资金客户日均持仓"指标[7] - 市场竞争力指标重构为三大类9项，细化业务类型评价（如拆分经纪业务与咨询业务收入），新增期货做市、衍生品交易等指标[7] - 删除重复或限制性指标：包括加权调整后日均机构客户权益总额、成本管理能力、净资产收益率等[8] - 专项评价调整：将"保险+期货"纳入服务国家战略专项，新增党建与文化建设专项（含交易者教育）[8] - 特殊情形激励：对配合风险处置、持续合规无扣分、公司合并等情形给予加分[8] 行业监管动态 - 2024年至今多家期货公司因内控缺陷、系统故障等被罚，反映监管持续从严[9] - 典型案例：华金期货因7小时26分钟交易系统故障未妥善处置，被责令改正并出具警示函[10] - 瑞达期货因子公司会计核算不规范被采取警示函、责令整改等措施，相关高管被追责[11] - 上海东亚期货因资管业务管理混乱且未整改，被暂停新增资管业务12个月[12]