银行理财产品选择指南 - 投资者选择理财产品需综合考虑流动性、风险性和收益性，不能仅比较收益率和投资期限 [1] - 流动性指投资期限，风险性取决于底层资产和投资策略，收益性则与收益高低相关 [1] - 随时要用的资金建议配置活钱管理或短期理财（期限低于1个月），稳健需求可选择"稳健固收"类（期限高于1个月），能接受高风险可考虑股票类或金融衍生品等进阶产品 [1] 银行理财子公司与产品特点 - 2018年资管新规实施后，银行理财实行产销分离，银行理财子公司负责管理和运营理财产品，银行主要承担代销职能 [2] - 银行自营理财通常指本行理财子公司的产品，与代销产品相比信息更透明，但不同理财子公司的管理能力、风格和文化差异会导致产品收益、波动和种类存在差别 [2] - 净值化产品中，期限与收益并非绝对正比，例如债券型产品在经济衰退或滞胀周期可能出现短期收益高于长期收益的情况（如长短债倒挂） [2] 银行理财与存款的本质区别 - 存款具有确定利率且本金受存款保险保障（保本），而理财产品不保本且收益可能为负值 [3] - 理财收益基准通常高于同期限存款利率，但存款利息为确定正收益，理财收益受净值波动影响 [3]