本期债券基本情况 - 核准发行规模为不超过160亿元A股可转换公司债券，简称"南航转债"，代码110075 [2][3] - 实际发行16,000万张，每张面值100元，发行总额160亿元，扣除承销保荐费用后净额159.82亿元 [3] - 债券期限6年，自2020年10月15日至2026年10月14日 [4] - 票面利率采用阶梯式设计，第一年0.2%，第六年2.0% [4] - 初始转股价格为6.24元/股，2024年调整后转股价格为6.17元/股 [5][28] 募集资金使用情况 - 募集资金主要用于飞机购置、航材购置及维修项目（106亿元）、引进备用发动机（6亿元）和补充流动资金（48亿元） [15] - 截至2024年底，三个项目分别完成投资97.63亿元、6.36亿元和48亿元，占承诺投资额的92.28%、106.04%和100% [19] - 设立专项账户管理募集资金，与银行签订三方监管协议确保专款专用 [20][21] 公司经营与财务状况 - 2024年实现营业总收入1,742.24亿元，同比增长8.94%，旅客运输量1.6473亿人次，同比增长15.84% [17][18] - 2024年归属于母公司股东净亏损16.96亿元，较上年同期减亏59.71% [18] - 截至2024年末总资产3,297.38亿元，净资产524.31亿元，资产负债率84.05% [18][24] - 流动比率0.27，速动比率0.26，EBITDA利息保障倍数5.55 [24] 债券条款执行情况 - 2024年10月15日完成第四年付息，票面利率0.8% [23] - 截至2025年3月31日，未转股余额58.96亿元，占发行总额36.85% [24] - 主体及债券信用评级维持AAA，评级展望稳定 [16][23] - 未触发赎回、回售条款，未进行转股价格向下修正 [28]