市场表现 - A股三大指数集体上涨，沪指涨0 59%至3444 43点，深成指涨0 83%至10465 12点，创业板指涨1 35%至2153 01点，全市场成交额缩量584亿元至15172亿元，超4000只个股上涨 [2] - 游戏、脑机接口、光刻机、光伏板块领涨，银行、证券、汽车整车、乳业板块表现落后 [2] - 纽约股市三大股指上涨，道指涨0 63%至44094 77点，标普500涨0 52%至6204 95点，纳指涨0 47%至20369 73点 [3] - 欧洲三大股指全线下跌，富时100跌0 43%，法国CAC40跌0 33%，德国DAX跌0 51% [4] - 国际油价微跌，WTI原油跌0 63%至65 11美元/桶，布伦特原油跌0 24%至67 61美元/桶 [4] 政策动态 - 三部门公告境外投资者以分配利润直接投资可享受10%税收抵免，2025-2028年期间实施，税收协定税率低于10%的按协定执行 [5] - 深交所发布创业板"轻资产、高研发投入"认定标准，轻资产企业固定资产等占比不超20%，高研发企业需三年平均研发占比超15%或累计超3亿元 [6] - 国家医保局将发布《支持创新药高质量发展的若干措施》，机构认为创新药板块景气度可持续，"创新+国际化"趋势不变 [7] 行业趋势 - 苹果计划从2027年起发布多款Vision系列和智能眼镜产品，目前至少7个项目在开发中，或推动折叠屏产业链创新升级 [8][9] - 横琴粤澳深度合作区推动智能网联汽车全域开放测试，机构看好独立智驾供应商市场份额提升，因产品矩阵和迭代效率优势显著 [9][10] - 暑期文旅部将发放5 7亿元消费补贴，举办超4300项活动覆盖避暑、滨海度假等消费热点 [11] 机构观点 - 中国银河证券建议关注AI算力、AI应用、具身智能、创新药及红利板块，因TMT景气度回暖且拥挤度回落 [12] - 华金证券建议均衡配置科技成长与低估值蓝筹，短期关注电新、交运、有色金属及大金融行业 [12] 资金动向 - 主力资金净流入前五行业：航天航空(17 34亿)、小金属(15 79亿)、光伏设备(13 68亿)、游戏(11 42亿)、专用设备(9 79亿) [13] - 主力资金净流出前五行业：证券(-15 94亿)、电池(-12 10亿)、软件开发(-9 87亿)、电子元件(-8 53亿)、消费电子(-8 45亿) [13] - 个股方面，成飞集成、东信和平、融发核电获主力净流入超5亿，恒宝股份、天风证券遭净流出超6亿 [15] 公司公告 - 蓝思科技H股基础发行2 62亿股 [12] - 圣诺生物艾塞那肽注射液获药品注册证书 [12] - 中信证券获批发行不超300亿元永续次级债 [12] - 涛涛车业预计上半年净利润同比增70%-98% [12] - 合金投资控股股东变更为九洲恒昌 [14] - 翰宇药业上半年预盈1 42-1 62亿元 [14]