近期，随着政策层面的持续发力,"反内卷"的风潮席卷各行各业，光伏、水泥、钢铁、汽车等过度竞争 的行业"反内卷"呼声日益高涨，并持续引爆资本市场。 7月9日，沪指盘中站上3500点，光伏板块再度拉升，国晟科技（603778）、亿晶光电（600537）、拓日 新能（002218）涨停，首航新能（301658）、弘元绿能（603185）、晶科科技（601778）等涨幅居前。 此前几个交易日，钢铁、水泥、养殖等行业也轮番上涨。 基金公司普遍认为，"反内卷"行情有望持续演绎，其中光伏、钢铁、新能源汽车等受益行业有望走出低 利润困境，实现政策面和基本面共振。 聚焦两大产业问题 例如，光伏上游多晶硅产业链率先开展行业自律，近日，头部多晶硅厂对N型复投料报价上涨至37元/千 克，较此前上涨2.5元/千克，多晶硅期货价格两周内更是上涨约20%。二级市场上，光伏玻璃企业亚玛 顿（002623）5天4个涨停板，7月以来已经反弹了近60%。 国泰基金认为，当前市场呈现"强预期、弱现实"，如果政策持续，后续下游硅片、电池片等环节亦有望 走出低利润困境。若产量及资产周转率回升，则股价往往领先于利润或ROE(净资产收益率)走出拐点， 前期 ...