每经热评|“养老贷”利差吞噬社保红利 合规与道德风险不容忽视
每日经济新闻·2025-07-10 23:14
产品特点 - 湖南多家农商行推出"养老贷"产品,具有"办贷快、利率低、免担保"等优势,贷款年化利率在3.1%~3.45%之间 [1] - 贷款对象为银行辖内年龄不超过65周岁的城乡居民,资金仅能用于缴纳养老保险 [1] - 贷款额度根据养老对象年龄、缴费档次和客户信用等级等因素确定,最长不超过15年,借款人年龄与借款期限之和不超过75周岁 [1] - 贷款资金直接划转至借款人社保账户,完成补缴后满60周岁即可领取养老金,当地已有农商行放贷规模超3000万元 [1] 市场影响 - "养老贷"属于银行增量业务,能在一定程度上缓解"资产荒",贷款利率高于"跌破3%的经营贷",可带来更多利息收入 [2] - 养老金作为高度稳定的现金流,让还款来源有保障,风险近乎为零 [2] - 城乡居民养老保险保障水平偏低,许多居民愿意参与"养老贷",此前"续保贷"等产品也一度流行 [3] 收益分析 - 以年缴费6000元、总计缴费15年为例,最多可贷款9万元,未来每月可领取养老金808.48元 [2] - 归还银行本息后,每月还能剩余182.62元,比不办理提档补缴多领取21.62元 [2] - 趸交9万元、领取15年,养老金的静态测算年化回报率约为3.84% [3] 潜在问题 - 借款人寿命风险是"养老贷"最直接的风险来源,若借款人在75周岁前离世,银行有权处置借款人遗产 [2] - 银行面临道德拷问,当借款人病重或财产遭遇重大损失时,强行划走养老金虽符合合同但可能引发道德争议 [3] - "养老贷"利率低于缴存养老金回报率,导致社保福利大部分以利息形式流入银行,投保人仅获少数 [3]