公司概况 - 元创科技专业从事橡胶履带类产品的研发、生产、销售，主要产品包括农用机械橡胶履带、工程机械橡胶履带和橡胶履带板，应用于农业生产、工程施工等领域 [1] - 公司客户包括沃得农机、USCO SPA、三一重工、徐工机械等知名企业 [1] - 报告期内农用履带营收占比约50%，工程履带占比超40%，履带板等其他产品占比较低 [1] 股权结构 - 王文杰为公司控股股东及实际控制人，直接持股82.27%，通过星腾投资控制8.66%，合计控制90.93%股份 [1] - 王大元（王文杰之父）为一致行动人，直接持股4.31%，两人合计控制95.24%股份 [1] 产品优势 - 农用橡胶履带对土壤破坏性小，适合泥地或水田作业，在农用机械中普及较广 [2] 财务表现 - 报告期内营业收入分别为12.61亿元、11.41亿元、13.49亿元 [4] - 主营业务毛利率分别为21.58%、28.28%、22.75%，波动受原材料价格、汇率及产品售价调整影响 [4] - 归母净利润分别为1.39亿元、1.78亿元、1.55亿元，2024年下降因原料涨价及产品售价下调 [4] 客户与应收账款 - 前五大客户收入占比分别为50.10%、46.56%、49.94%，集中度较高 [6] - 应收账款余额分别为4.47亿元、3.55亿元、4.80亿元，占营收比重35.43%、31.09%、35.56% [6] - 应收账款逾期比例分别为20.71%、13.24%、13.52% [6] IPO募资计划 - 拟募资4.85亿元，投向生产基地建设、技术中心建设及补充流动资金 [6]