A股市场动态 - A股强势回暖，沪指突破3500点，盘中创新高3555点，向3600点发起进攻，市场对年内能否触及4000点存在分歧 [2] - 50只券商股全部上涨，多家券商业绩预增超10倍，中信证券认为市场缺乏催化剂 [2] - 小盘股表现优于大盘股，房地产、非银金融板块涨幅居前，中信建投建议关注自主可控、科技成长、高股息红利等方向 [5] 保险资金政策调整 - 财政部调整国有商业保险公司考核机制，将净资产收益率和资本保值增值率考核周期扩展至"当年度+3年+5年"结合 [2] - 新政策旨在引导保险资金长期稳健投资，提升权益投资积极性，发挥"压舱石"作用，可能增加A股投资比例 [2] 外卖行业竞争 - 外卖补贴大战重启，美团发放线下咖啡茶饮通兑券，淘宝闪购提供188元红包，此前补贴导致订单量爆发和港股茶饮股上涨 [2] - 商家担忧补贴不可持续，行业竞争可能演变为周度或月度常态化交锋 [2] 稀土行业 - 北方稀土、包钢股份拟上调2025年第三季度稀土精矿价格，北方稀土业绩大幅预增，总市值逼近1000亿元 [3] - 新能源车需求高增长叠加人形机器人量产预期，机构看好氧化镝、氧化铽价格上涨 [3] 科技与加密市场 - 英伟达股价创新高，市值达4.02万亿美元，CEO黄仁勋按计划减持60万股，价值约9600万美元 [3] - 比特币创历史新高118865美元，年内累计上涨26%，加密行业总市值达3.7万亿美元，以太坊、XRP等代币跟涨 [3] 半导体行业 - 半导体产业并购活跃，2025年重大重组案例数创2020年以来新高，参与公司呈现"两高一低"特征 [4][5] - 机构预计15家半导体公司2025年净利润增幅有望超2024年，部分亏损企业可能扭亏为盈 [5] 上市公司业绩 - 多家上市券商上半年归母净利润预增超10倍，包括国联民生、华西证券等 [5] - 黄金股如中金黄金、湖南黄金预计上半年净利润同比大幅增长，全球黄金ETF上半年增持380亿美元 [5] 美国关税政策 - 美国本财年关税收入首破千亿美元，特朗普威胁对加拿大、巴西等国加征高额关税 [4] - 新关税政策引发市场担忧，欧股创三个月最大跌幅，美联储官员警告可能扰乱通胀前景并推迟降息 [4]