市场表现 - A股三大指数震荡分化 沪指涨0.27%报3519.65点续创年内收盘新高 深证成指跌0.11% 创业板指跌0.45% [1] - 沪深北三市合计成交14809亿元 较上个交易日缩量2557亿元 全市场超3100只个股上涨 [1] - 机器人产业链集体大涨 PEEK材料方向爆发 贵金属等有色金属概念全天强势 银行电力等权重股持续支撑市场 [1] 机器人产业链 - 机器人概念集体走强 PEEK材料减速器方向爆发 上纬新材中大力德大丰实业金田股份涨停封板 [2] - 上纬新材公告智元机器人将通过两步走收购至少63.62%股份取得控股权 交易后控股股东变更为智元机器人及其管理团队 7月9日至14日股价走出4连板累计涨幅达107.46% [2] - 智元机器人和宇树科技中标中移(杭州)人形双足机器人代工服务采购项目 总预算1.24亿元(含税) 为目前国内人形机器人企业最大订单 [2] - 东方证券认为人形机器人整机公司有望快速生产扩张 零部件产业链景气度将上升 行业景气度或超预期 [2] 个股异动 - 短线获利盘止盈动作放大 惠城环保跌超9% 宏工科技跌超10% 南华期货金证股份大智慧等多元金融股大跌 [3] - 大智慧预计上半年归母净利润-420万元至-280万元 扣非后归母净利润-4000万元至-3000万元 主要因出售子公司确认投资收益3530.50万元 [3] - 大智慧表示目前无"稳定币""虚拟资产交易""跨境支付"相关资质及业务 [3] 机构观点 - 中信建投证券认为流动性充裕叠加市场情绪升温推动A股"上台阶"行情 外部环境有利 积极情绪或蔓延至A股 海内外宏观环境市场风险偏好和新赛道结构性景气均现积极信号 [4] - 华西证券表示沪指站上3500点后大金融"反内卷"和科技主题交替轮动 股市融资资金和沪深股通资金成交占比回升反映风险偏好回暖 [4] - 华西证券指出当前A股估值从底部回到历史中位数上方 全A平均股价接近3月高点 指数冲高需成交量配合 短期或存盘整需求 但政策支持力度未变 中长期资金入市下"回踩"幅度有限 [4][5] - 配置建议关注三条主线：低利率环境下稳定红利类资产 涨价相关资源品如小金属工业金属 新技术新成长方向如海洋经济AI算力固态电池等 [5]