指数与ETF表现 - 中证国防指数成分股涨跌互现，应流股份领涨4.89%，菲利华上涨4.03%，西部材料上涨2.13% [1] - 国防ETF最新报价0.77元，最新规模达66.39亿元，创近1年新高 [1] - 国防ETF近9天获得连续资金净流入，最高单日净流入2.75亿元，合计净流入10.70亿元，日均净流入达1.19亿元 [1] 板块投资逻辑 - 全球区域局势紧张，各国强化军备竞赛，看好军工板块投资机会 [1] - 纪念抗战胜利80周年阅兵将于9月3日举行，将展示国产现役主战装备及无人智能、水下作战等新型作战力量 [2] - 近期深海科技政策频发，如广东省海洋经济工作会议和上海市海洋产业发展规划意见征求，相关领域有望加速发展 [2] 行业前景与投资主线 - 2025-2027年在十四五任务冲刺、建军百年目标、自主可控国产替代、军贸快速发展等多重因素催化下，行业内外需增长幅度巨大 [4] - 强烈推荐内贸、外贸、自主可控三条投资主线 [4] 指数构成与产品特点 - 国防ETF紧密跟踪中证国防指数，该指数选取十大军工集团公司及为武装力量提供装备的上市公司证券 [5] - 在13只军工类ETF中，国防ETF的管理费加托管费为0.40%，为同类最低且唯一 [5] - 截至2025年6月30日，中证国防指数前十大权重股合计占比43.29%，包括中航沈飞、航发动力等 [5]