市场表现 - A股三大指数涨跌不一，沪指跌0.42%，深证成指涨0.56%，创业板指涨1.73%，沪深两市成交额达16121亿元，较昨日放量1533亿元 [1] - AI算力硬件方向集体逆市大涨，光模块表现突出，创业板人工智能ETF华宝（159363）场内价格收涨7.07%逼近历史高点 [1] - 港股科技板块表现强劲，港股通创新药ETF（520880）和港股互联网ETF（513770）场内价格分别涨3.28%和3.46%，后者登顶跨境ETF涨幅榜 [1] - 双创龙头ETF（588330）场内涨幅最高上探2.61%，覆盖创业板+科创板高成长龙头 [1] 行业与板块分析 - AI算力硬件方向表现突出，光模块龙头新易盛20CM涨停，中际旭创大涨超16%，天孚通信、光库科技涨超10% [4][5] - 创业板人工智能指数自4月低点以来累计涨幅近45%，大幅跑赢中证人工智能、科创AI等同类AI指数 [7] - 港股创新药产业迎多重利好，2025年上半年中国创新药License-out总金额接近660亿美元，创历史同期新高 [10] - 中证港股通互联网指数累计涨幅超28%，明显优于恒指、恒科指同期表现，区间最大涨幅达56.21% [13] 公司动态 - 光模块龙头新易盛披露2025年半年度业绩预告，预计上半年净利润37亿元至42亿元，同比增长327.68%-385.47% [8] - 中际旭创的800G光模块已拿到英伟达10亿美元订单，随着H20芯片供应恢复，订单可能进一步增加 [18] - 澜起科技预计2025年中报净利润11亿元至12亿元，同比增长85.50%-102.36% [17] 宏观经济与政策 - 上半年国内生产总值660536亿元，同比增长5.3% [3] - 上半年货物贸易进出口21.79万亿元，同比增长2.9%，其中出口13万亿元，增长7.2% [3] - 6月M1增速环比大幅回升2.3PCT至4.6%，6月社融增加4.2万亿元，同比多增9008亿元 [3] - 2025年国家基本医疗保险、生育保险和工伤保险药品目录及商业健康保险创新药品目录调整正式启动，创新药支付体系重构 [10] 机构观点 - 中信建投指出，流动性充裕叠加市场情绪升温，推动A股上台阶，外部环境有利，积极情绪或蔓延至A股 [2] - 财信证券认为，8月份之前市场或正处于新一轮做多窗口期，指数仍有上行动能，预计以震荡偏强运行为主 [3] - 招商证券表示，A股半年报业绩向好率高于去年同期，建议关注高景气TMT领域、具有全球竞争力的中游制造等 [3] - 银河证券预计港股市场总体震荡向上，科技板块政策支持力度较大，盈利增速居前，估值处于历史中低水平 [11] ETF与指数表现 - 创业板人工智能ETF华宝（159363）全天成交额达3.89亿元，创历史新高 [5] - 恒生港股通创新药精选指数上半年累计上涨58.95%，领涨一众创新药指数 [11] - 双创龙头ETF（588330）本轮（4月8日以来）累计上涨18.35%，表现好于沪深300（11.97%）、沪指（13.19%） [15] - 科创创业50指数前十大权重股包括宁德时代（9.919%）、中芯国际（7.064%）、迈瑞医疗（5.490%）等 [20]