投资策略与方法论 - 采用全行业覆盖策略，只要存在超越标普500的阿尔法机会就会进行跨行业投资 [1] - 典型持仓周期为几个季度到数年不等，属于中长期投资风格 [1] - 建立并维护包含历史财务数据、关键指标披露、业绩指引与市场预期差异等信息的综合电子表格系统 [1] 研究分析框架 - 重点跟踪五大DCF估值驱动因素：收入、成本与利润率、现金流转化率、资本支出及投资、利率水平 [1] - 除公司文件外，持续监控行业新闻、研究报告及其他分析师对标的的覆盖情况 [1] - 在CEO变更等关键时点会对管理层背景及历史业绩记录进行深度研究 [1] 模型构建偏好 - 极少构建长期DCF模型，认为多年财务预测价值有限 [1] - 更注重评估公司历史交付能力及五大估值驱动因素的宏观前景 [1] 投资组合构成 - 通过自主管理养老基金(SMSF)进行家族资产配置 [1] - 当前持有台积电(TSM)的多头仓位，包括股票及衍生品 [1]