财务表现 - 公司第二季度营收达9337.9亿新台币（约合人民币2282亿元），同比增长38.6%，净利润3983亿新台币（约合人民币971亿元），创历史新高，同比增长60.7% [1] - 第三季度营收预计环比增长40%，全年营收增速预期上调至30%（美元计算），高于此前预测的25% [2] - 第二季度毛利率为58.6%，但第三季度预计降至55.5%-57.5%区间，主因新台币升值和海外工厂投资增加 [2] 技术制程与产能 - 3nm制程收入占比达24%，5nm占比36%，7nm占比14%，16/20nm与28nm合计占比7% [2] - 计划2025年新建或装备九座先进工厂（八座晶圆厂+一条CoWoS封装线），创单年扩张规模纪录 [2] - 维持2024年资本支出计划380亿-420亿美元，并预计2025年资本开支保持同等规模 [2][2] 市场需求与客户动态 - AI需求强劲推动业绩增长，主要客户英伟达获美国政府批准恢复向中国销售H20 AI芯片 [1] - 中国市场被管理层视为重要增长动力，客户持续供应芯片的许可对业务构成积极影响 [1] - 苹果中国销售疲软可能影响公司下半年收益，2024年苹果在华销量与份额双降 [4] 地缘政治与投资布局 - 美国关税政策或对第四季度收入产生负面影响，但当前客户行为尚未出现变化 [1] - 已承诺向美国亚利桑那州三家工厂投资650亿美元，其中一家已投产 [3] - 新台币兑美元年内升值约12%，对利润率形成压力 [2] 行业关联动态 - 光刻机巨头ASML第二季度业绩超预期，但对2026年收入发出预警 [4]