基金产品概况 - 基金简称为工银财富货币,主代码000760,运作方式为契约型开放式,合同生效日为2015年6月19日 [2] - 报告期末基金份额总额为17,976,135,975.56份,其中A类份额17,255,772,635.49份,B类份额720,363,340.07份 [2] - 投资目标是在控制风险并保持流动性的基础上超越业绩比较基准(七天通知存款税后利率),采用利率策略、信用策略等积极投资策略 [2] 财务表现 - 2025年二季度A类份额净值收益率为0.3209%,低于业绩比较基准0.3366% [5] - B类份额同期收益率为0.3809%,超越基准0.0443个百分点 [7] - 过去五年A/B类累计收益率分别为9.5488%和10.7254%,显著高于基准6.7481%/6.6449% [5][7] 投资组合 - 债券持仓占比58.53%,总规模11,458,286,857.96元,政策性金融债占比1.58% [16][21] - 组合平均剩余期限114天,最高118天,最低105天,未超120天限制 [18] - 采用摊余成本法估值,报告期内未出现偏离度超0.25%的情况 [21] 市场分析与操作 - 二季度外部环境波动加剧,国内经济呈现结构性分化,央行通过降息降准对冲流动性 [14] - 资金利率中枢下移,7天回购利率R007下行30bps至2.01%,3个月AAA存单收益率下行27bps至1.60% [14] - 组合维持中性偏高剩余期限,动态调整杠杆水平,严控信用风险 [14] 份额变动 - 报告期内A类份额净申购212.86亿份,B类份额净赎回242.39亿份 [23] - 基金管理人固有资金净赎回2.13亿份 [23]
工银财富A,工银财富B: 工银瑞信财富快线货币市场基金2025年第2季度报告