市场表现 - 沪指突破3500点后持续走强，7月23日午盘报3608 58点，涨0 75%，达到2024年10月8日以来次高位置 [1] - 深证成指报11134 07点，涨0 31%，创业板指报2327 48点，涨0 72% [1] - 沪深京三市半日成交额11595亿元，较上日放量6亿元 [1] - 全市场上涨个股2067家，下跌个股3148家，56只股涨停 [1] 板块表现 - 雅下水电概念、证券、机场航运领涨，海南自贸区跌幅居前 [3] - 雅下水电概念中，基康技术涨23 41%领涨，铁建重工、深水规院三天三板20CM涨停 [3] - 证券板块国盛金控涨停领涨，国信证券、哈投股份涨超6% [3] - 海南自贸区板块中，海峡股份、海马汽车、海汽集团等跌超5% [3] 政策动态 - 海南自贸港封关时间定于2025年12月18日，将扩大零关税商品并发展服务贸易 [3] - 财政部将继续深化税制改革，优化离岛免税购物政策，研究岛内居民消费进境商品税收政策 [4] 行业展望 - 雅鲁藏布江下游水电工程总投资约1 2万亿元，预计带动建筑建材等环节需求高弹性增长 [4] - 西藏水泥市场需求量预计2026年增加25-30% [4] - 银行股估值长期修复趋势不变，净息差边际企稳，非息收入有望改善 [5]