询价转让概况 - 出让方为广州凯天投资管理中心(有限合伙)，拟通过询价转让方式减持中国电研首次公开发行前股份 [1] - 拟转让股份上限为6,067,500股，占总股本比例未披露，占出让方持股比例未披露 [1] - 转让方式为科创板首发前股东向特定机构投资者询价转让，符合《询价转让和配售指引》规定 [2] 价格确定机制 - 价格下限不低于2025年7月18日前20个交易日股票交易均价的70% [2] - 最终转让价格通过竞价簿记建档确定，优先顺序为：价格>数量>报价时间 [2][3] - 若超额认购（>6,067,500股），最低有效报价即为转让价；若认购不足，启动追加认购流程 [3][4] 询价过程执行 - 向170家机构发送认购邀请书，包括47家基金、36家券商、14家险资及QFII等 [4] - 收到39份有效报价，最终确定9家机构获配，转让价22.54元/股，总交易额1.37亿元 [5][6] - 获配机构均为私募基金管理人，如北京暖逸欣、宁波凌顶投资等，合计受让股份占总股本1.5% [7][11] 合规性核查 - 出让方股份已完成锁定，无质押/冻结，符合《询价转让和配售指引》第十一条要求 [9][10] - 受让方均为专业机构投资者，无关联关系或利益输送情形 [11][12] - 全过程履行信息披露义务，包括披露询价转让计划书及定价提示公告 [8] 交易结果确认 - 获配机构按期足额缴款，组织券商完成资金划转（扣除税费及财务顾问费） [7] - 转让结果符合《公司法》《证券法》及科创板监管规则 [12]