私募加仓动态 - 截至6月底私募整体股票仓位环比提升超3个百分点至61.05% 股票持仓超六成的成分基金比例达62.63% 环比上升5.2个百分点 [1][2] - 6月私募增持幅度最大的三个行业为技术硬件与设备(+2.51%) 软件与服务(+1.16%) 资本货物(+1%) 减持幅度最大的行业为公用事业(-2.87%) 食品饮料与烟草(-0.68%) 制药生物科技与生命科学(-0.47%) [2] - 技术硬件与设备板块在5月获增持0.54%后 6月成为增持最多的板块 而4月该板块曾被大幅减持 [3] 私募调研动向 - 7月私募调研覆盖26个行业共1313次 最受关注的前三行业为计算机(209次) 电子(179次) 生物医药(160次) [4] - 高频调研标的包括孚能科技 新易盛 新时达等 单家公司调研频次均超20次 [4] - 私募调研重点转向科技医药等成长领域 认为AI机器人创新药等新增长点已形成市场共识 [4] 科技领域投资逻辑 - 头部私募将新兴成长机会从新消费创新药扩展至科技和周期工业领域 重点布局AI产业链 国产半导体设备 芯片等方向 [5] - AI产业链资本开支明确 海外资本开支落地将加速中国硬件厂商订单释放 国内硬件需求趋势确定性较高 [6] - 国内硬件领域技术突破与软件能力提升将创造新的投资机会 [6]