OpenAI GPT-5发布计划 - OpenAI计划2025年8月初发布GPT-5模型 首发包含mini和仅限API调用的nano版本 意在统一语言模型与推理系统 加快AI体验集成化 [1] - CEO Altman称GPT-5为AI能力重大跃升 或助力微软Copilot等产品实现模块升级 [1] - GPT-5将通过免费或低门槛API策略 加速商业化落地与市场渗透 推动AI产业步入新一轮增长期 [1] 国产AI大模型进展 - 阿里通义千问发布Qwen3-Coder系列 具备出色代码生成与Agent能力 多项指标达成开源SOTA表现 [1] - 讯飞星火X1升级版基于国产算力 强化推理 多语种与幻觉治理能力 [1] - 字节Seed团队推出机器人模型GR-3 支持柔性操作与复杂任务执行 [1] - 2025世界人工智能大会于上海召开 阿里发布首款自研夸克AI眼镜 融合通义千问与阿里生态能力 支持导航 支付 比价等多场景应用 [1] 英伟达H20芯片供应恢复 - 英伟达H20芯片在国内恢复供应 或将成为推动本土大模型加速迭代的重要契机 [2] - H20在集群互联与软件生态方面具备显著优势 其重新开售有望带动下游AI企业加大在算力基础设施方面的投入 [2] - 预计H20将进一步提升模型性能表现 助力AI在B端与C端场景中的快速落地 加速人工智能产业链的发展进程 [2] TMT产业链投资机会 - 考虑到成长风格近期已有所表现 以及国内M1的持续超预期上行 TMT产业链是较好的高切低选择 [2] - 可适当关注计算机ETF（512720） 创业板人工智能ETF（159388） 芯片ETF（512760） [2]