公募基金持仓变化 - 多只"固收+"产品在二季度提升权益仓位，配置思路转向算力、半导体、生物医药等成长板块[1] - 永赢稳健增长一年权益仓位从一季度末13.59%升至二季度末16.53%，年内回报率8.11%[2] - 海富通悦享一年持有权益仓位从8.26%升至9.49%，但减持可转债品种[2] - 中欧磐固权益仓位从3.78%升至4.57%[2] - 国联安添利增长权益仓位达19.35%，接近合同上限20%[3] 权益资产配置策略 - 永赢稳健增长一年重仓股从周期行业转向算力、半导体、医药等高弹性标的[4] - "固收+"基金配置多元化，涵盖人工智能、半导体、光伏、银行、红利等主题[4] - 前七大重仓基金包括华泰柏瑞沪深300ETF、华夏上证科创板50ETF等指数产品[4] - 永赢悦享新增房地产、科技、国证2000、港股互联网主题基金配置，并倾向港股高股息品种[5] 市场展望与投资逻辑 - 博时基金看好下半年股票及偏股型可转债表现，预计利率债和高等级信用债相对弱势[6] - 永赢基金认为AI产业链周期未见顶，国内外模型迭代持续，垂类应用加速渗透[7] - 新质生产力领域（机器人、低空经济、固态电池等）中国企业从追随者转为全球开拓者，需重构估值体系[7]