人工智能大会展示与行业趋势 - 世界人工智能大会展示人形机器人完成端盘、整理、指引等精准操作 预演未来服务场景[1][2] - 智算中心现场演示国产TPU芯片计算平台 实时呈现大模型训练与推理速度[2] - AI技术以可触摸、可感知形式呈现 推动AI从概念层面转向具象化应用落地[1][2] - 中昊芯英CEO指出AI芯片行业处于早期阶段 未来3-5年中国将走多技术架构并行发展路径[2] - 降低算力成本与提升效能被视为AI商业化关键 下一代芯片将实现性价比成倍提升[2] 算力产业链资本配置 - 主动偏股基金增持前十个股中算力概念占四席 包括光模块龙头中际旭创、新易盛及PCB厂商胜宏科技、沪电股份[3] - 胜宏科技自2024低点累计上涨1189.99% 二季度获213只基金重仓 持仓市值达197.73亿元[3][5] - 新易盛获630只基金重仓 持仓市值191亿元 中际旭创获594只基金配置[3] - 沪电股份获333只基金重仓 受益于高算力服务器对高层数高精度PCB需求提升[4] - 公募基金多数在行情后半程买入 胜宏科技2023年末仅29只基金重仓 2024年二季度增至213只[5] 企业股价表现与行业景气度 - 胜宏科技年内涨幅358.18% 新易盛年内涨幅131.50% 中际旭创与沪电股份分别涨71.20%和39.63%[5] - AI服务器订单增长带动光模块与PCB产业链 算力投资周期有望维持行业高景气[5] - 机构认为PCB作为算力服务器核心底层支撑环节 将随AI服务器与智算中心扩建保持高需求[4] 算力生态与AI商业化前景 - 太极股份指出算力生态存在服务器散热、异构协同及网络架构标准化等优化空间 需环节协同推动AI普及[6] - AI推理业务处于初期 未来5-10年为关键成长周期 算力成本降低将决定AI商业化深度与速度[5] - 具身智能因大模型发展快速崛起 端到端模型推动无人驾驶从L2向L5跨越 为机器人商业化提供路径[5] 机器人产业发展与资本作用 - 资本投入与产品进化形成正向循环 资本市场繁荣为机器人企业提供持续研发资金支持[6] - 未来两年机器人整机厂上市及千亿级市值企业出现 将推高投资热潮并加速人形机器人与泛机器人产品商业化[7] - 二级市场需在产业周期底部保持乐观 资本应量入为出并在高潮期与低谷期均提供支持[6]