工程机械行业需求趋势 - 7月内需预计保持温和复苏趋势 挖机内销预计增长近10% [1] - 6月挖机国内销量同比增长6% 出口销量同比增长19% 内外销数据均超预期 [1] - 上游零部件公司7月排产饱满 内外资客户需求均有恢复 [1] 雅鲁藏布江水电工程影响 - 工程总投资约1.2万亿元 工程机械占比接近10% 带来年均200亿元左右增量 [1] - 土方工作及相关设备采购集中在前5-10年 [1] - 头部国企及新能源 无人化布局前瞻的企业预计获得较多份额 [1]