市场表现 - 2025年8月12日早盘光模块等AI硬件领涨 创业板人工智能板块逆市活跃 光库科技复牌后20CM一字涨停 协创数据涨超5% 新易盛涨3.51% 天孚通信涨2.27% 中际旭创涨1.48% [1] - 创业板人工智能ETF（159363）逆市涨1.11% 实时成交额达7761.34万元 年内日均成交超1.5亿元 最新规模超19亿元 [1][2][5] - 创业板人工智能指数年内累计涨幅超31% 大幅跑赢中证人工智能及科创AI等同类型指数 [3] 公司动态 - 光库科技披露重大资产重组预案 拟通过发行股份、可转债及支付现金方式收购安捷讯100%股权 交易价格尚未确定 [3] - 光库科技复牌后20CM涨停 成交额8182.46万元 协创数据成交额7.63亿元 新易盛成交额22.43亿元 天孚通信成交额7.94亿元 中际旭创成交额15.23亿元 [2] 行业前景 - 高盛上调光模块销量预测 2025年800G光模块销量预计1990万单位（上调10%） 2026年达3350万单位（上调58%） [3] - 2025年光模块市场规模预计127.3亿美元（同比增长60%） 2026年达193.7亿美元（同比增长52%） [3] - 银河证券指出AI应用强赋能算力硬件 算力板块处于快速发展周期 算力底座需求端日趋旺盛 [3] 机构观点 - 中信证券建议2025年下半年重点布局AI主线 看好AI应用及算力板块机遇 [4] - 兴业证券认为AI板块尚未过热 AI行情有望向更多AI+领域扩散 [4] - 创业板人工智能ETF约70%仓位布局算力 30%布局AI应用 重点覆盖光模块龙头及IDC算力租赁、云计算等赛道 [4]