公司业务与战略 - 公司是从事高分子助剂及功能高分子材料研发、生产和销售的国家级专精特新"小巨人"企业，以高分子材料接枝改性技术为基础，自主研发了300多个牌号的产品[1] - 产品应用于改性塑料、复合材料和高分子功能膜等材料，终端市场覆盖汽车、线缆、电子电器、复合建材、阻隔包装、光伏组件等[1] - 本次IPO募集资金主要用于功能高分子材料扩产及研发中心建设，以解决产能瓶颈并提升技术研发能力[1] - 公司客户资源优质稳定，包括金发科技、普利特等国内知名企业，以及LG、博禄、巴斯夫等全球龙头集团客户[2] 财务业绩表现 - 2024年公司实现营业总收入6.11亿元，同比增长7.26%，归母净利润5594.09万元，同比增长12.31%，扣非净利润5080.26万元，同比增长17.65%[2] - 2025年上半年公司实现营业总收入2.94亿元，同比增长0.06%，归母净利润2952.75万元，同比增长10.81%[2] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为6890.74万元，同比增长25.46%，2025年上半年为3416.93万元，同比增长21.05%[2][23] - 2024年公司毛利率为17.05%，净利率为9.16%，加权平均净资产收益率为15.92%[15][16][21] 运营效率与资产质量 - 2024年公司总资产周转率为1.29次，固定资产周转率为5.82次，应收账款周转率为5.34次[31][32] - 截至2024年末，货币资金较上年末减少40.21%，应收票据及应收账款较上年末增加2.96%，其中账龄1年以内的应收账款占比99.35%[37][43] - 存货账面价值为5473.07万元，较上年末减少188.4万元，存货跌价准备计提比例为1.88%[47] - 2024年末公司流动比率为4.35，速动比率为3.61[54] 研发投入与创新能力 - 2024年公司研发投入金额为1319.29万元，同比增长20.72%，研发投入占营业收入比例为2.16%[52] - 截至招股说明书签署日，公司自主研发取得发明专利授权51项[1] - 2024年全年研发投入资本化率为0[52] 发行基本情况 - 本次发行股票数量1478万股，发行价格为每股7.21元，发行市盈率为11.28倍[3] - 发行前每股净资产为5.86元，证券代码为920056，证券简称为能之光[3]