迈克尔·巴里第二季度持仓总览 - 旗下Scion资产管理公司第二季度持仓总市值达5.8亿美元，较上一季度的1.99亿美元环比增长191.5% [1] - 投资组合中新增14只个股，增持0只个股，减持1只个股，清仓6只个股 [1] - 前十大持仓标的占Scion总市值的92.37% [1] 前十大重仓股及关键操作 - 联合健康看涨期权位列第一，为新建仓资产，市值达1.9亿美元 [1] - 同时买入600万美元的联合健康个股 [1] - 前五大买入标的均为看涨期权，包括联合健康、再生元制药、Lululemon、Meta、雅诗兰黛 [4] - 前五大卖出标的均为看跌期权，包括英伟达、阿里巴巴、拼多多、京东、携程网 [5] - 雅诗兰黛持股数量从20万股减少至15万股，为唯一减持个股 [3][6] 行业配置与策略转变 - 持仓集中在医疗保健、非必需消费品和通讯服务行业 [3] - 新建仓资产包括Lululemon、联合健康、再生元制药、布鲁克、阿斯麦、美客多等 [3][4][6] - 投资策略从第一季度做空中概股显著转向，清仓多只中概股看跌期权并新建仓阿里巴巴、京东看涨期权 [7][9] - 该转变与市场反弹相吻合，标普500指数在第二季度上涨10.57%，纳斯达克指数上涨17.75% [7] 重点个股分析：联合健康 - 巴里看涨联合健康的举动与伯克希尔·哈撒韦公司近期举动一致 [1] - 联合健康股票交易价格接近五年低点，较52周最高价630.73美元下跌57.4% [2] - 市场看好其复苏前景，因美国"医疗保险优势"计划2026年预期费率已超出实际水平，且公司竞争优势在遭遇挫折后依然稳固 [2]