交易概况 - 中国神华拟向控股股东国家能源投资集团收购13家标的公司，业务覆盖煤炭、坑口煤电、煤化工等多个领域 [1] - 交易将通过发行股份及支付现金方式完成，发行价格为30 38元/股，停牌前股价为37 56元/股 [1] - 公司拟向不超过35名特定投资者发行A股募集配套资金，股票将于2025年8月18日复牌 [1] 标的资产详情 - 标的公司包括国源电力、新疆能源、化工公司等13家企业，涉及100%股权或部分股权收购 [4] - 部分标的公司2024年扣非净利润：神延煤炭25 52亿元、乌海能源15 24亿元、新疆能源7 61亿元、化工公司6 69亿元 [4] - 截至2024年底，标的资产合计总资产2583 62亿元，归母净资产938 88亿元，2024年营业收入1259 96亿元，扣非归母净利润80 05亿元 [5] 战略价值 - 标的公司包含新疆准东露天煤矿（核定产能3500万吨/年，可采储量超20亿吨）、红沙泉一号露天煤矿（3000万吨/年）等国内领先煤矿 [6] - 交易将实现地理空间互补，强化"西煤东运"通道节点功能，完善煤电一体化产业链 [6] - 通过整合煤炭开采、坑口煤电、煤化工及物流业务，提升资源储备与核心产能，优化全产业链布局 [6] - 交易有助于降低运营成本、提升盈利能力，实现"1+1>2"战略协同 [6] 公司发展定位 - 交易将巩固中国神华作为全球领先综合能源上市公司的地位 [7] - 进一步服务国家能源安全战略，引领煤炭行业高质量发展 [7] 利润分配计划 - 2025年上半年预计归母净利润236亿元至256亿元 [8] - 拟进行2025年中期利润分配，金额不低于上半年归母净利润的75%，且不超过该期间净利润 [8] - 2025-2027年每年现金分红比例不低于当年归母净利润的65% [8]