市场表现 - A股市场下探回升 上证指数站上3760点创10年新高 收盘报3766 21点 创业板指报收2607 65点创2023年2月以来新高 [1] - 三大指数全线走强 上证指数 深证成指 创业板指 科创50指数 北证50指数分别上涨1 04% 0 89% 0 23% 3 23% 1 16% [1] - 市场成交额达2 45万亿元 连续6个交易日超2 1万亿元 较前一日减少1923亿元 [1] 行业板块 - 科技股全线走强 GPU 半导体 消费电子等行业板块上涨 超3600只股票上涨 逾100只股票涨停 [1] - 申万一级行业中仅医药生物下跌0 07% 美容护理 石油石化 电子行业涨幅居前 分别上涨2 42% 2 36% 2 32% [2] - 半导体板块爆发 盛科通信-U20%涨停 *ST天龙涨逾16% 艾为电子 芯原股份涨逾15% 寒武纪-U涨逾8%市值突破4200亿元 [2] 资金动态 - 两融余额报21316 94亿元 融资余额报21175 10亿元 均创逾10年新高 [2] - 8月融资余额累计增加1464 83亿元 8月18日单日增长395 06亿元创历史第四高 [3] - 融资买入额占成交额比例连续7日超10% 连续5日成交额与两融余额均超2万亿元刷新历史纪录 [3] 机构观点 - 半导体产业链受关税政策落地带来情绪修复 亚洲半导体产业从概念转向业绩兑现阶段 [2] - 市场短期聚焦科技成长方向 但需警惕半年报业绩低于预期导致的回撤 建议关注业绩确定性高的公司 [3] - 成长板块内部从小盘股向盈利驱动的大盘股切换 权重股估值仍处低位 [3] - 活跃资金驱动市场突破 杠杆资金持续流入 私募发行扩容 短期流动性驱动下市场有望维持强势 [4] 配置建议 - 关注成长赛道如AI应用 半导体 医药等板块 [4] - 关注政策受益板块如电力设备及新能源 钢铁 有色金属等 [4]