业绩表现 - 第二季业绩表现强劲 [1] - 今明两年经调整每股盈利预测上调5%及3% [1] 广告业务 - 广告业务加速发展 [1] - AIGC营销素材解决方案更新及健康的用户生态提升广告转化率 [1] - 国内广告业务将持续跑赢同业 [1] - 下半年在线营销服务收入按年增长14% [1] AI业务 - 可灵AI增长势头持续 [1] - 可灵AI次季收入逾2.5亿元 [1] - 5月升级推出可灵2.1模型系列 [1] - 巩固公司在视频大模型领域的领导地位 [1] 评级与估值 - 维持"跑赢大市"评级 [1] - 目标价上调7%至80.7港元 [1] 业务前景 - 业务架构改善及核心业务增强 [1] - AI投资仍然可控 [1]