A股市场表现 - 市场延续强势格局且交投情绪持续高涨 沪深两市成交额连续多个交易日维持在2万亿元以上 [2][3] - 市场呈现企稳回升态势 上涨动力主要由资金驱动 包括散户资金大举入市及融资余额和私募基金规模持续攀升 [3] 私募仓位变化 - 百亿私募仓位指数单周大幅上涨8.16个百分点至82.29% 创年内单周最大加仓纪录并重新站上80%关键水平线 [2][3] - 股票私募仓位指数连续第二周上涨至74.86% 其中满仓操作占比达54.80% 中等仓位占比25.80% 低仓和空仓占比分别为12.35%和7.05% [2][4] - 百亿私募满仓占比从前一周37.16%大幅提升至61.97% 增幅达24.81个百分点 中等仓位占比从53.25%下降至31.06% 降幅超20个百分点 [7][9] 机构观点与策略 - 机构认为市场风格趋于均衡 成长与价值板块均存在机遇 国际方面美联储加息结束及美债收益率回落利于全球资本回流新兴市场 [10][11] - 建议保持AI、机器人、电子、军工等科创领域仓位 同时增加高股息红利板块如电力、银行、保险、煤炭、有色等仓位配置 [12] - 长期看好具备清晰成长逻辑、明确政策支持、强盈利能力和稳健现金流的核心资产 认为牛市是经济转型的必然非短期现象 [11]