政策文件核心内容 - 中共中央办公厅、国务院办公厅公布《关于推进绿色低碳转型加强全国碳市场建设的意见》明确碳市场是利用市场机制应对气候变化和推动绿色转型的重要政策工具[1] - 中国已建立全国碳排放权交易市场和全国温室气体自愿减排交易市场[1] - 《意见》提出稳慎推进金融机构探索开发与碳排放权和核证自愿减排量相关的绿色金融产品和服务加大对温室气体减排的支持力度[1] - 以全国碳市场为主体建立完善碳定价机制利用全国碳市场的价格发现功能为金融支持绿色低碳发展提供有效的价格信号[1] 当前碳市场现状与发展需求 - 碳排放权交易机制是落实中国双碳目标的核心政策工具之一通过碳价格信号引导企业控排兼具灵活性和经济效率[1] - 当前全国碳市场仅限于现货市场交易参与方是与碳排放相关的企业且以电力企业为主市场相对封闭[1] - 随着市场建设推进全国碳市场制度建设方面的短板日益明显上市碳排放权期货被视为丰富碳金融产品发展的重要方向[1] 碳排放权期货的提议与意义 - 自2020年双碳目标提出以来碳排放权期货连续三年成为全国两会热点话题有代表委员建议加快上市以实现期现货协同发展[2] - 期货市场具有发现价格、管理风险、配置资源等功能推出相关期货和期权产品可帮助市场参与者进行风险管理提高碳市场流动性使交易更高效[2] - 推出碳排放权期货将增强中国作为全球最大碳市场在国际碳市场的话语权和核心竞争力为应对气候变化的国际谈判提供支持[2] 金融衍生品作用与行业准备 - 金融衍生品对市场起到放大器作用能够支撑形成有效的市场价格欧盟碳市场绝大部分交易来自衍生品显示中国碳金融产品发展空间非常大[3] - 期货行业积极主动聚焦产业需求创新服务在助推碳排放权建设方面贡献期货力量[3] - 广州期货交易所自设立之初便制定服务绿色发展的品种规划已基本完成碳排放权期货合约制度的设计方案将稳妥推进上市[3] - 广期所与清华大学、国家气候战略中心等智库机构合作并与德意志交易所集团签署谅解备忘录提出在产品互挂、数据合作等方面定期沟通[3]