公司业绩表现 - 上半年发电量同比增长3.6%但低于预期 [1] - 2025及2026年发电量预计同比增长4%至9% [1] - 2025年上半年盈利预计增长6% [1] - 2025及2026年盈利预测下调4% [1] - 2025及2026年盈利增长预计分别为7%及13% [1] 投资评级与估值 - 维持买入评级因收益率及估值具吸引力 [1] - 目标价由24港元下调至22.6港元 [1] 成本与运营 - 燃料成本节省支撑盈利增长预期 [1]