公司基本情况 - 公司全称为常州澳弘电子股份有限公司 英文名称为Changzhou Aohong Electronics Co, Ltd 成立于2005年6月22日 注册资本为142,923,950股 注册地址位于常州市新北区新科路15号 [4] - 公司主营业务为印制线路板的制造及销售 产品包括单面板 双面板和多层板等 产品应用于智能家居 消费办公 电源能源 新能源汽车 AI算力中心 卫星互联网 工业控制及医疗设备等领域 [40] - 公司客户包括LG 海信 海尔 美的 光宝 台达 EATON等国内外大型知名企业 并被评为多家客户的"优秀供应商"或"战略供应商" [40] 本次发行概况 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额不超过58,000万元 全部用于泰国生产基地建设项目 [12][25][28] - 本次发行可转债期限为6年 转股期限自发行结束之日起满6个月后的第一个交易日起至到期日止 初始转股价格不低于募集说明书公告日前20个交易日股票交易均价和前一个交易日均价 [23][24] - 本次发行已获得董事会和股东大会审议通过 尚需获得上海证券交易所审核通过及中国证监会注册决定 [10] 财务数据表现 - 公司2022-2024年度归属于母公司所有者的净利润分别为13,307.53万元 13,292.46万元和14,149.86万元 三年平均可分配利润为13,583.28万元 [12][14] - 报告期各期末合并口径资产负债率分别为36.93% 29.06% 34.16%和33.67% 经营活动现金流量净额分别为18,356.76万元 18,681.43万元 27,329.96万元和17,392.83万元 [15][16] - 2022-2024年扣非后加权平均净资产收益率分别为7.92% 7.27%和7.40% 最近三年平均不低于6% [16] 募集资金用途 - 募集资金将全部投入泰国生产基地建设项目 项目位于泰国巴真武里府金池工业园 建设年产120万平方米印制电路板生产基地 [28][41] - 项目总投资58,000万元 完全达产后预计可实现年均营业收入97,200万元 [29] - 该项目旨在填补公司海外产能空白 服务东南亚客户并应对全球供应链风险 [41] 产能与市场情况 - 报告期内公司双面板/多层板产能利用率分别为83.75% 72.80% 90.19%和88.77% 产销率分别为98.35% 98.93% 99.26%和98.66% [29] - 目前公司总产能为年产558万平方米 募投项目达产后将新增120万平方米年产能 [30] - 根据Prismark数据 2023年全球PCB产值695.17亿美元 2024年达735.65亿美元 预计2023-2028年复合增长率5.4% 2028年市场规模有望达904亿美元 [30][35] 行业地位与竞争优势 - 公司采用"技术适配+差异化市场战略" 产品线从传统PCB扩展至埋铜块板 压接孔板 铝基盲孔板 高阶HDI板等新型品类 [34] - 全球PCB行业竞争分散 2023年行业第一鹏鼎控股市占率仅5.53% 公司正通过技术升级和产能扩张提升市场竞争力 [36] - 公司及子公司海弘电子均获得高新技术企业认证 享受15%所得税优惠税率 [35]