可转债发行概况 - 仙鹤股份于2021年11月17日公开发行2050万张可转换公司债券，发行总额20.50亿元，期限6年，票面利率第一年0.3%、第二年0.5%、第三年1.0%、第四年1.5%、第五年1.8%、第六年未披露 [1] - 债券简称"鹤21转债"，债券代码"113632"，转股期限为2022年5月23日至2027年11月16日 [2] 转股价格调整情况 - 初始转股价格为39.09元/股，目前转股价格为18.99元/股 [2] - 2022年6月5日因利润分配调整转股价格至38.74元/股 [2] - 2022年8月2日向下修正转股价格至27.23元/股 [2] - 2023年6月19日因权益分派调整转股价格至26.92元/股 [3] - 2023年9月4日向下修正转股价格至19.84元/股 [3] - 2024年6月27日因权益分派调整转股价格至19.49元/股 [3] - 2025年7月10日因2024年年度权益分派调整转股价格至18.99元/股 [3] 赎回条款触发情况 - 赎回条款触发条件包括公司股票连续30个交易日中至少15日收盘价不低于当期转股价格的130%，或未转股余额不足3000万元 [3] - 2025年8月11日至9月2日期间，公司股票有15个交易日收盘价不低于当期转股价格130%（即24.69元/股），触发有条件赎回条款 [4] 不提前赎回决定 - 公司董事会于2025年9月2日决定不提前赎回"鹤21转债"，且未来三个月内（至2025年12月2日）即使触发条款均不行使赎回权利 [4] - 决定基于对公司发展前景信心、市场情况及保护投资者利益的考虑 [4] - 2025年12月2日后若再次触发条款，董事会将重新审议是否行使赎回权利 [5] 相关主体交易情况 - 公司实际控制人、控股股东、持股5%以上股东、董事及高级管理人员在触发赎回条件前六个月内未交易"鹤21转债" [5] 保荐机构核查意见 - 东方证券认为公司不提前赎回决策履行了必要程序，符合相关法规及募集说明书约定，对此无异议 [5]