基金业绩表现 - 2025年上半年基金利润50.22万元，加权平均基金份额本期利润0.0276元 [3] - 上半年基金净值增长率1.39%，截至上半年末基金规模1894.62万元 [3] - 近一年复权单位净值增长率50.59%，近三个月32.61%，近半年25.25%，近三年-0.07% [3][6] - 近一年业绩同类排名242/880，近半年205/880，近三年527/872 [6] - 近三年夏普比率-0.151，同类排名621/875 [27] - 近三年最大回撤39.77%，同类排名274/861，2024年一季度单季度最大回撤18.87% [29] 投资策略与配置 - 基金经理焦文龙管理8只基金，该基金为灵活配置型 [3] - 下半年重点关注三大方向：红利资产、人工智能与创新药、顺周期龙头资产 [3] - 近三年平均股票仓位76.19%，同类平均80.43%，2024年末最高仓位93.98%，2022年三季度最低0.86% [32] - 十大重仓股为宁德时代、比亚迪、恒瑞医药、北方华创、拓普集团、立讯精密、传音控股、新易盛、中际旭创、迈瑞医疗 [41] - 最近半年换手率15.6%，持续2年低于同类均值 [39] 估值与成长性 - 持股加权市盈率25.09倍（同类均值15.75倍），市净率3.98倍（同类均值2.52倍），市销率2.65倍（同类均值2.16倍） [12] - 加权营业收入同比增长率0.14%，加权净利润同比增长率0.07%，加权年化净资产收益率0.16% [19] 持有人结构 - 基金持有人共计372户，合计持有1733.96万份 [36] - 管理人员工持有5.54万份占比0.32%，机构持有占比63.28%，个人投资者占比36.72% [36]