锂电池板块市场表现 - 锂电池板块涨幅显著 中创新航上涨8.59%至29.06港元 宁德时代上涨4.9%至454港元 赣锋锂业上涨3.79%至35.06港元 天齐锂业上涨3.57%至41.22港元 [1] 宁德时代竞争优势分析 - 宁德时代在欧洲市场取得突破 规模较小的竞争对手在储能领域陷入盈利困局 [1] - 固态电池技术被视为短期炒作 宁德时代领先优势将延续 [1] - 宁德时代估值在同行中具备显著吸引力 已成为行业中最便宜的 [1] 锂电行业需求预期与关注点 - 锂电板块已兑现2025年市场需求超预期逻辑 核心矛盾转向2026年需求预期能否在20%增速基础上进一步上修 [2] - 关注四季度储能招标情况 将映射2026年装机数据 [2] - 关注11月底电池企业招标对应2026年要货预期 当前部分企业给出2026年指引大幅超市场预期但置信度受质疑 [2] - 关注2026年汽车以旧换新政策延续情况及锂电排产信息 [2] - 经济性带动下的储能超预期可能在明年加速 第二波行情随时可能出现 [2]