全球央行政策动向 - 加拿大、挪威及印度尼西亚央行宣布降息 [1] - 英国、日本及巴西央行选择维持利率不变 [1] - 瑞士、瑞典及墨西哥央行将于本周公布利率决议 [6] 全球股市表现 - 美股三大指数均创历史新高，道指周涨1.05%，纳指周涨2.21%，标普500周涨1.22% [3] - 欧洲股市表现分化，英国富时100周涨0.72%，德国DAX30周跌0.25%，法国CAC40周跌0.36% [3] 美国经济与政策焦点 - 美国PCE通胀指标、PMI及耐用品订单数据成为市场关注焦点 [4] - 美联储官员将发表例行讲话，其关于经济和货币政策的表态备受关注 [8] - 美国劳动力市场已显现疲软迹象，经济放缓担忧可能加剧 [8] - 美国政府面临停摆风险，参议院最晚于9月29日返回，众议院计划休会至10月1日后 [8] - 美国债务上限问题再次临近，国债拍卖的顺利进行受到关注 [10] 公司财报与行业 - 美光科技、好市多及埃森哲将公布业绩，市场关注美光科技存储芯片营收的实际表现 [10] 大宗商品市场：原油 - 国际油价上周收跌，WTI原油近月合约周跌0.02%至62.68美元/桶，布伦特原油周跌0.46%至66.68美元/桶 [12] - 原油市场信号矛盾，需求端受EIA等机构对需求疲软的担忧影响，供应端面临OPEC+计划增产及美国燃油库存过剩的压力 [14] - 美国经济复苏不均衡，企业部门受益于去监管，但消费者已感受到关税压力，劳动力与房地产市场显现疲软，制约原油需求 [14] - 分析师预计短期内油价将在62至68美元/桶区间震荡 [16] 大宗商品市场：黄金 - 国际金价刷新历史新高，COMEX黄金期货周涨0.61%至3671.50美元/盎司，实现连续第五周上涨 [16] - 明尼阿波利斯联储主席卡什卡里表示就业市场风险证明降息合理，未来两次会议可能继续降息 [16] - RJO期货分析师哈伯科恩认为金价看涨趋势稳固，年底有望触及4000美元/盎司 [18] - CFTC持仓报告显示，截至9月17日当周，COMEX黄金非商业净多头持仓增加1.8万手至28.6万手，为2020年以来新高，显示市场看涨情绪浓厚 [18] 欧洲经济与政策 - 欧元区与美国达成贸易协议，消除了关税不确定性，对经济构成利好 [20] - 分析师预计欧元区9月PMI可能小幅回升，显示第三季度经济韧性 [20] - 欧洲内部经济分化，德国制造业PMI显现改善迹象，IFO商业景气指数可能走强，宝马、奔驰等车企电动车销量增长 [20] - 法国经济受全国性罢工影响，涉及交通和能源行业，工业生产受损，PMI可能进一步走弱 [22] - 英国央行维持利率不变，但将未来12个月QT规模从1000亿英镑降至700亿英镑，且支持降息的委员增至两位，释放鸽派信号导致英镑跌至1.25，创三个月新低 [22] - 若更多英国央行委员转向鸽派，降息可能早于预期，对英镑资产及英国股市（尤其是出口导向型企业）产生影响 [24]