巴菲特清仓比亚迪 - 伯克希尔能源子公司在其第一季度财务文件中将比亚迪股份投资的账面价值列为零，证实巴菲特已完全清仓比亚迪 [1] - 巴菲特于2008年9月以18亿港币买入比亚迪，自2022年开始减持，至2023年底芒格去世后清仓 [1] - 比亚迪汽车销量在2021年6月突破3万辆，当年年底飙升至9万辆，年销量达到400万辆，但公司市盈率从超过100倍持续走低至24倍，且2021年11月的股价高点与当前股价相同 [1] 消费电子行业投资逻辑 - 行业近期上涨的核心逻辑之一是OpenAI与立讯精密的合作，该合作被市场认为超预期 [3] - 另一个核心逻辑是iPhone 17预期将超级爆卖，因其在内存、快充和屏幕方面进行了重大升级 [4][5] - iPhone 17 256G版本起步价与iPhone 16相同为5999元，但内存从128G升级为256G起步，对比iPhone 16同配置相当于降价1000元，若叠加补贴性价比更高 [4] - iPhone 17快充速度从20W提升至40W，屏幕从6.1英寸60Hz刷新率升级至120Hz，使用体验大幅改善 [4][5] - 市场轮动可能从英伟达外包链、国产算力链转向兼具基本面（iPhone 17爆卖）和想象空间（OpenAI合作）的消费电子板块 [6] 近期市场波动 - 市场回调的原因包括节前效应，投资者担忧国庆节假期风险 [6] - 另一原因是市场在单边拉升时间较长后出现的常规性大震荡 [7] - 有观点认为此次波动是上升途中的调整，对后市并不担心 [7]