行业核心趋势 - 保险行业进一步加大对健康险产品和服务的投入力度，中高端医疗险成为竞争格外激烈的领域 [1] - 健康险内部结构发生变化，医疗险增长显著且占比提升较快，发展势头明显好于重疾险，成为健康险市场新的支柱 [1] - 与医疗险相伴的健康管理服务变得更加丰富，成为险企押注的重要赛道，保险与健康管理有望进一步深度融合 [1] 医疗险发展动态 - DRG与DIP医保改革将构建基础医保托底、商保分层供给的立体化健康保障新格局，为商业健康险带来产品创新机遇 [2] - 商业健康险创新药品目录的制定为医疗险发展增添了动能 [2] - 险企全面推进健康险布局，将资源向健康类业务倾斜，大幅提升健康保障型业务年化新保费占比，重点关注一年期健康险和健康服务，其中一年期健康险主要发力方向是中高端医疗险 [2] - 医疗险和重疾险占据健康险市场绝大部分份额，护理险和失能险占比仍然较小 [2] 健康管理服务整合 - 险企尝试把健康管理服务嵌入健康险，推动客户进行自我健康管理，鼓励定期体检以降低疾病风险 [3] - 健康险产品正走出传统纯保险保障模式，一张保单通常涵盖专属保障、医疗服务、特色权益等多个方面，发挥健康管理、支付创新、生态整合等作用 [3] - 政策鼓励推动商业健康保险与健康管理深度融合，2024年发布的新"国十条"提出提升健康保险服务保障水平 [3] - 健康险与健康管理具有天然契合度，提供健康管理服务可通过预防和控制疾病来降低高额赔付概率，实现从"事后理赔"向"事先防范、事中干预"的风险减量管理 [3] 大健康生态圈构建 - 多家头部险企纷纷设立专业健康管理公司，通过自建大健康生态圈赋能主业发展 [4] - 中国人保集团旗下人保健康获批运用2亿元自有资金投资设立人保健康管理有限公司，持股比例100% [4] - 公司着力构建"保险+健康服务+科技"新商业模式，把健康管理服务作为风险减量手段，坚持健康保险和健康管理双轮驱动 [4] - 未来将以专业健康管理公司为抓手，推动健康险商业模式由'传统费用报销型'向'管理式医疗'转型，实现产、寿、健和投资等板块的业务与服务深度融合 [4][5] - 大健康生态圈完善将重塑险企发展健康险的模式，进一步增强健康险产品的价值和竞争力 [5]