公司概况与市场地位 - 公司是国内少数具备汽车主动安全系统（包括ABS、ESC、EBS、EPB、ECAS）正向开发能力的企业 [1] - 公司品牌“科密(Kormee)”已成长为行业一线品牌 [2] - 公司气压电控制动产品（ABS）产量和销量连续10年（2014年至2023年）排名行业第一 [2] - 2021年至2023年，公司气压电控制动系统产品市场占有率均排名行业第一 [2] - 近3年，公司ABS、ESC、EBS产品在我国商用车领域的市场份额分别为24.00%、23.72%和27.92%，稳居行业领先地位 [2] 核心产品与技术优势 - 核心产品涵盖气压制动与液压制动、电控制动与线控制动等主流技术路线 [2] - 公司是国内较早布局和研究商用车ECAS的企业之一，具备关键零部件设计与生产能力，并拥有自主知识产权的源代码 [2] - 公司开发的自动紧急制动系统（AEBS）等ADAS产品已实现批量生产，是行业内首家将环境感知、决策算法、线控制动融合为一体并通过法规标准测试的企业 [3] - AEBS系统可提供定制化解决方案，实现自动紧急制动、前向车辆碰撞预警等功能，并可扩展升级至L2级别ADAS功能 [3] 研发投入与创新能力 - 公司高度重视研发创新，2022年至2024年研发费用分别为9372.91万元、9678.97万元和11583.25万元，保持在较高水平 [3] - 公司表示将继续加大研发投入费用，持续改善研发条件，为保持持续创新能力奠定基础 [3] 行业发展机遇 - 自主品牌汽车在国内市场份额持续提升，对国产供应商需求量逐步扩大，为国产供应商在线控制动市场渗透率提升带来历史发展机遇 [3] - 汽车正朝着智能化发展，ADAS作为汽车智能化发展的第一阶段，其主要的制动方案是电控制动（如ESC） [3] - 随着汽车驾驶自动化水平不断提高，汽车制动将由电控制动向线控制动过渡，主动安全系统行业将迎来新一轮发展机会 [3] 上市募资用途 - 本次发行募集资金净额将全部用于公司主营业务相关的项目 [4] - 募投项目包括瑞立科密大湾区汽车智能电控系统研发智造总部、研发中心建设项目、信息化建设项目和补充流动资金 [4] - 总部项目是基于原有机动车主动安全系统研发生产平台的升级扩产，旨在提升生产能力与产出效率 [4] - 研发中心项目将通过引进先进研发设备和人员，提升技术研发及试验检测能力 [4] - 信息化建设项目将提升公司整体信息化水平及系统保障能力，有助于主营业务管理水平的提升 [4] - 募投资项目将有助于落实公司战略目标，提升市场竞争力，更好地迎接行业新机遇 [5]