A股市场整体表现 - 上周A股主要指数普遍上涨：沪深300涨0.2%，中证500涨1.1%，创业板50涨2.5%，科创50涨6.5% [1] - 市场日均成交额维持在2.3万亿元左右的高位 [1] - 市场热点集中在芯片产业链、机器人、AI应用和储能等领域 [1] 创业板50指数概况 - 创业板50指数聚焦信息技术、新能源、金融科技、医药四大新质生产力赛道 [1] - 指数当前估值45.34倍，处于近十年50.34%分位水平 [4] - 创业板50ETF（159949）最新规模为277.54亿元，过去一年日均成交额16.37亿元 [8] 信息技术、AI、通信行业 - 创业板50指数中信息技术产业权重占比47%，其中包括19%权重的光模块 [5] - 需求端受英伟达拟向OpenAI投资1000亿美元建设AI数据中心及阿里3800亿AI基建计划推动，1.6T光模块需求加速落地 [5] - 消费电子端受益于AI终端设备创新及iPhone新系列预售良好，带动产业链企业业绩预期上行 [5] 电力设备与新能源行业 - 储能需求超预期，核心驱动因素是新能源全面入市推动峰谷电价差拉大及容量电价政策出台，提升了储能IRR [5] - 储能需求驱动力正从新能源强制配储转向经济性驱动 [5] - 锂电板块关注焦点在于储能需求能否带动2026年需求预期在20%的增速基础上继续上修 [5] 医药生物行业 - 医药板块上周整体下跌，资金观望情绪浓厚 [7] - 政策端第十一批国采优化规则降低企业降价压力，上海发布高端医疗器械支持政策 [7] - 医疗设备招标回暖，7月以来单周招标金额均超2亿元，部分医疗器械企业海外收入增速超20% [7] 创业板50ETF及成分股表现 - 创业板50ETF上周净值为1.4911，周成交额为129.35亿元 [9] - 前十大权重股中，宁德时代权重21.20%，周涨幅3.23%；阳光电源周涨幅达14.80% [9] - 胜宏科技周跌幅为10.26%，天孚通信周跌幅为7.52% [9]