公司战略与市场影响 - 公司将直接向抵押贷款转售商授权其信用评分 绕过信用机构[1] - 此举措旨在响应联邦住房金融局增加竞争和降低行业成本的号召[3] - 公司CEO表示 联邦住房金融局局长的批评是促成此事的催化剂[4] - 新分销模式预计将使明年信用评分的价格持平或下降[3] - 公司认为这一变化对自身有利 但由于静默期无法提供具体财务指引[6] 行业竞争与成本效益 - 联邦住房金融局局长认为增加竞争能使市场更安全、稳健且更具成本效益[1] - 新策略被描述为对Equifax和TransUnion等传统信用机构的冲击[5] - 通过系统内控制成本 最终将使消费者受益[5] - 在许多情况下 FICO评分费用将降低或与去年持平[6] 宏观经济与信贷环境 - 公司观察到消费者信贷状况紧张 但尚未出现严重问题[7][8] - 经济周期压力正在积聚 但难以预测具体爆发时间[8] - 公司将其评分视为滞后指标 反映而非预测经济变化[10] - 失业率为4.3% 虽高于疫情后低点 但整体家庭资产负债表相对健康[9]