黄金 - 纽约商品交易所黄金期货价格历史上首次突破每盎司4000美元大关，现货黄金价格也突破此关口 [1] - 中国人民银行截至9月末黄金储备为7406万盎司，环比增加4万盎司，为连续第11个月增持 [1][5] - 金价上涨核心驱动因素包括美国政府债务问题及去美元化交易的中长期逻辑 [1] 核聚变 - 紧凑型聚变能实验装置BEST项目主机关键部件杜瓦底座研制成功并完成吊装，标志主体工程建设步入新阶段 [1] - BEST装置总投资85亿元，总装工作于2025年5月初启动，比原计划提前2个月，预计2027年完成建设并首次演示聚变发电 [1] - 核聚变行业累计融资金额超71亿美元，行业有望在“十五五”期间迎来资本开支加速周期 [2] 算力 - OpenAI将部署6吉瓦的AMD GPU算力，利用AMD Instinct系列GPU为其下一代AI基础设施提供动力 [2][6] - 与OpenAI的合作预计为AMD带来数百亿美元收入，并加速OpenAI的AI基础设施建设 [2] - 随着类Sora模型广泛部署，推理计算消耗将多于训练计算消耗，视频将占据更大存储空间，进一步打开存力、算力市场空间 [2] 柔性电池 - 中国科学院金属研究所研发出新型材料，基于该材料构建的一体化柔性电池可承受20000次反复弯折 [3] - 柔性电池被世界经济论坛列为《2023年十大新兴技术报告》之首，预计到2032年中国市场规模达369.78亿元，年复合增长率超20% [3] - 可穿戴设备、柔性显示屏等柔性电子产品快速发展对柔性电源产生迫切需求，为商业化应用奠定基础 [3] AI视频 - OpenAI发布新版AI视频模型Sora2及短视频平台Sora，上线3天登顶美国App Store免费榜 [4] - Sora2在物理运动上更精准，人物表演以假乱真，可控性有质的飞跃，将潜力转化为可落地、高实用的创作能力 [4] - 此次发布被定义为“视频领域的GPT-3.5时刻”，构建“AI创作+社交互动”全新生态，打破传统短视频平台内容生产逻辑 [4] 宏观与行业政策 - 国家发展改革委下达今年第四批690亿元超长期特别国债支持消费品以旧换新资金 [5] - 财政部、商务部开展国际化消费环境建设工作，对超大特大城市每个城市合计补助4亿元 [5] - 国务院办公厅通知，政府采购中自2026年1月1日起给予本国产品20%的价格评审优惠 [5] 公司动态与技术进展 - 特斯拉宣布第三代人形机器人明年量产，马斯克预计2030年前年产100万台 [6] - 腾讯混元图像3.0全球“盲测”登顶第一，智谱发布GLM-4.6适配寒武纪、摩尔线程芯片，推理成本大降 [6] - 全国首个大容量钠离子储能电站扩容工程投运，Robotaxi服务已进入北京三环复杂路况行驶 [5][6] 题材复盘相关板块 - 闪存板块受隔夜美股存储公司集体大涨影响，涉及公司包括德明利、中电鑫龙、深科技、江波龙 [9] - 有色金属板块因全球最大锡出口国印尼下令关闭1000个非法锡矿而受关注，涉及公司包括精艺股份、锡业股份、江西铜业等 [9] - 固态电池、人工智能大模型、机器人、光伏、锂电池等板块均有相关上市公司被提及 [10][11]