全球稀土产业格局 - 稀土是新能源时代的“工业命脉”，广泛应用于电动车电机、风电涡轮机、5G基站及军事装备等关键领域 [2] - 2024年全球稀土储量约为9000万吨，其中中国储量为4400万吨，占全球总储量的48.9%，位居全球第一 [2] - 2024年全球稀土总产量为39万吨，中国产量达到27万吨，占全球总产量的接近70%，而俄罗斯产量占比仅为1% [4] 中国的稀土优势 - 中国稀土产业优势不仅在于庞大储量，更在于早期建立的完整产业链，形成了从“勘探-开采-分离-应用”的闭环 [18] - 核心壁垒在于加工环节，徐光宪院士团队发明的溶剂萃取法使成本降低70%，废水回收率达95%以上，全球90%以上的重稀土分离产能集中在中国 [18] - 2024年行业已形成千亿级市场规模，龙头企业镨钕产品销量创历史新高，本土产业链支撑比亚迪等电动车厂商的核心部件 [20] - 2025年4月对7类中重稀土实施出口管制，引发全球供应链震动，体现了产业链话语权 [20] 印度的稀土困境 - 印度稀土资源丰富但开发困难，环保审批周期长达三年以上，许多项目卡在立项阶段 [8] - 缺乏先进技术和设备，无法处理伴生的放射性元素钍，产品纯度达不到高端市场需求，无法本土量产钕铁硼磁体 [10] - 产业链断层导致只能将原矿加工成粗矿出口，2024-2025财年进口稀土磁铁金额达2亿美元，甚至出现粗矿出口后再高价回购成品的现象 [11] - 2025年6月印度企业向中国递交稀土进口许可申请，以确保供应稳定 [2] 俄罗斯的稀土困境 - 俄罗斯稀土资源丰富，储备量达2870万吨，但产业发展受地缘政治和制裁严重限制 [13][16] - 托姆托尔矿项目因西方制裁导致资金链断裂、设备无法进口而搁置，后由石油巨头Rosneft注资启动，但成本飙升、工期延迟 [16] - 目标到2030年将产量提升至5万吨，进口依赖度降至45%，但2024年产量仅占全球1%，无法满足本土军事和新能源需求 [16] 未来发展路径与竞争 - 全球争夺稀土资源，美国、欧洲寻求替代来源但进展缓慢，澳大利亚Lynas公司规模仅为中国的1/10 [21] - 未来十年稀土仍是新能源转型核心资源，中国优势在于形成了“绿色开采-高端应用-循环利用”的完整产业链 [21] - 三国产业差距根本在于发展路径差异：印度技术短缺、俄罗斯受制地缘政治、中国凭借产业链布局和技术突破将资源转化为话语权 [21]