投资者再次为财报季的股市大波动做准备，在市场于创下历史新高后出现疲软之际，他们不惜支付高额 成本进行投机。 据媒体周一报道，标普500成分股期权数据显示，投资者预期财报发布后股价平均波动幅度将达到 4.7%，接近7月份创下的2022年以来财报季开启时的最高水平。 期权价格的大幅上涨反映出市场对个股剧烈波动的预期，这种波动预期的激增正值市场面临多重挑战之 际，投资者对政府关门、贸易政策影响企业盈利以及AI股票泡沫风险的担忧加剧。 芝加哥期权交易所全球市场公司衍生品市场情报主管Mandy Xu表示： 在个股层面，大量波动性正在被定价。市场涨势主要由AI和科技股推动，但这些股票的估 值和前瞻盈利前景正面临越来越多质疑。 花旗集团策略师指出，与上季度不同的是，期权价格已经上涨以预期这种波动性。投资者预计股票特定 因素将在近期推动波动，而政府关门意味着市场处于宏观催化剂真空状态。 期权市场反映创纪录波动预期 据彭博汇编的数据，标普500指数成分股期权暗示的4.7%平均波动幅度，与7月份水平相当，当时以摩 根大通发布财报作为财报季开启标志的预期波动达到2022年来最高水平。 瑞银集团策略师表示，美国上季度财报后的实际股价 ...