行业核心观点 - 芯片行业近期密集出现多项积极信号，主要驱动力来自人工智能计算需求的强劲增长 [1][2] - 多家行业领先公司在AI芯片、功率器件及存储芯片领域取得显著进展，并获得重要订单 [2][3][4] - 存储芯片市场呈现显著复苏态势，价格大幅上涨，需求激增 [4][5][7] 公司动态与业绩 - 甲骨文：宣布将从2026年下半年开始部署5万枚AMD即将上市的MI450 AI芯片，以扩展其人工智能计算能力，客户对AMD芯片在推理领域采用积极 [2] - AMD：受甲骨文订单消息影响，美股开盘后股价逆势走强，盘初一度大涨超2% [2] - 纳微半导体：在研发先进的800伏直流氮化镓和碳化硅功率器件方面取得进展，以支持英伟达最新发布的HVDC架构，股价一度暴涨超25% [2] - 三星电子：第三季度营业利润达12.1万亿韩元，创三年来最高水平，同比增长32%，环比增长超158%，大幅高于市场预期的9.742万亿韩元 [2][4] - 三星电子：第三季度营收预计达86万亿韩元，创历史新高，同比增长8.7%，超出市场预期 [2][4] - 三星电子：业绩超预期增长得益于DRAM价格持续上涨、HBM出货量增加及非存储器业务亏损减少 [4] - 三星电子：预计将在未来几个季度开始向主要AI芯片制造商供应先进的高带宽存储芯片，并已通过英伟达对HBM的要求 [6] - 三星电子：将实行与股价表现挂钩的“业绩股票单位”制度，向每位员工分配200至300股股份，从2028年开始分三年分配 [7][8] - 博通：与OpenAI签署多年期协议，计划部署10千兆瓦的AI数据中心容量，股价一度暴涨近11% [9] - Arm：OpenAI正计划在其与博通共同设计的AI服务器芯片中采用Arm设计的CPU，Arm希望OpenAI在搭配英伟达和AMD的AI芯片时也考虑使用其CPU，股价周一飙涨超11% [9][10][11] - 软银集团：作为OpenAI最大股东之一，持有Arm近90%的股份，已向OpenAI投资数十亿美元并承诺追加数百亿美元资本 [11] 市场趋势与数据 - DRAM价格：第三季度一些广泛用于服务器、智能手机和个人电脑的DRAM芯片价格较上年同期上涨了171.8% [5] - 存储芯片市场排名：三星电子第三季度存储芯片总销售额达194亿美元，环比增长25%，从SK海力士手中重新夺回全球存储芯片市场第一的位置，SK海力士销售额为175亿美元，同比增长13% [7] - 市场预测：Counterpoint预测凭借新一代HBM，三星电子明年将迎来全面复苏，且第四季度可能保持市场第一位置 [7] - 行业展望：受AI普及推动，存储芯片需求急剧上升，价格持续走高，三星电子2026年业绩增速预计将位居三大内存厂商之首 [5][7]