重疾险市场产品变革驱动因素 - 传统重疾险价格显著上涨，十年前8000元保额50万的产品如今价格逼近2万元[2] - 预定利率从3.5%降至2.0%推高保费成本，导致保障杠杆降低[4] - 传统型重疾险保障水平固定，长期受通胀侵蚀导致实际保障水平降低[4] - 重疾险新单保费从2019年开始负增长，过去五六年销售情况较为低迷[4] 分红型重疾险政策与影响 - 金融监管总局发布指导意见，支持监管评级良好的公司开展分红型长期健康保险业务[3][4] - 分红型重疾险沉寂22年后被监管"开闸"，旨在解决传统重疾险保障水平被通胀侵蚀的问题[3][4] - 监管鼓励浮动收益型产品意在为合规公司提供利源工具，改善长期保障类业务经营可持续性[5] - 监管提出在"监管评级良好"公司试点并配套细则，防止过去分红险的误导销售与精算风险重演[6] - 放开分红型重疾险后，其隐含投资回报率有望从当前2%提升至2.5%至3%[3][9] 分红型重疾险产品特征 - 真正分红型重疾险在普通重疾险基础上增加分红功能，红利盈余来源更多[9] - 分红发放方式分为保额分红和现金分红两类，保额分红可提升理赔金额和保单现金价值[9] - 当前市场部分产品实为分红型终身寿险主险附加普通型重疾险，重疾险本身不具分红功能[7][8] - 分红型产品结合保障与浮动分红，有助于对抗长期通胀对保障实际购买力的侵蚀[9] 轻量化重疾险市场发展 - "轻量化"重疾险以低价、短期、确诊即赔为主要卖点，每月费用几十元[3][11] - 该产品专为刚毕业年轻人、灵活就业者、预算紧张家庭提供"入门级"选择[3][11] - 轻量化产品可迅速放量、改善渠道活跃度并吸引中低端客户，成为险企在市场低迷期的流量工具[11] - 短期轻量化产品与分红型重疾险互补性强，可形成金字塔式产品线满足不同客户需求[11] 市场潜在需求与未来趋势 - 2014年至2020年重疾险新单销售约2.2亿张，2021年至2024年估计新单为4000多万张[12] - 适龄人群因市场变化推迟购买决策，形成可观潜在客户储备[12] - 未来产品谱系走向"多层次+可组合"，短期轻量化、长期分红型等并行满足不同客户需求[13] - 科技驱动定价与服务升级，在线承保、健康管理服务、动态定价与风控将成为常态[13]