市场发展阶段 - 惠民保行业已从增量扩容阶段转向存量迭代阶段，截至7月底全国共有313款产品，今年前7个月仅新增9款 [1] - 市场进入低增量、低退出的稳定发展阶段，产品停售数量从2023年的超70款降至今年前7个月的12款 [2] - 行业从快速扩展期转向理性发展期，预计离真正的成熟期还需3至5年时间 [2] 产品定价与保障 - 产品平均价格从2021年的约60元上涨至95元，141款产品采用单一定价模式 [3] - 价格上涨主要由于保障范围扩大和理赔经验积累，反映出成本压力 [3] - 特药保障成为创新重点，每款产品平均覆盖41种特药和28种适应症，超过80%的基础版产品涵盖特药责任 [3] 运营挑战与优化方向 - 行业面临逆选择风险，因投保门槛低且统一定价，导致高风险人群投保意愿强而健康群体意愿低 [4] - 监管政策鼓励基于年龄、性别、健康状况等因素进行差异化定价和责任分级 [5] - 部分产品出现参保率下降和运营收支不匹配的挑战，需在普惠价格与商业可持续性之间找到平衡 [5]