技术趋势与行业驱动 - "以存代算"技术通过将AI推理数据迁移至SSD，显著优化成本与效率，带动SSD需求超越传统增速 [1] - 四季度国内存储公司受益于"价格回升+国产替代"双驱动，需求与开工率呈现稳健复苏 [1] 国产替代与产能布局 - 长江存储计划2028年NAND产能达到30万片/月，占全球15%份额 [1] - 长鑫存储DRAM产量将成为全球第四 [1] - 国际巨头转向HBM等高端产品，为国内厂商腾出利基市场空间 [1] 投资工具与指数构成 - 科创芯片ETF国泰（589100）跟踪的是科创芯片指数（000685），单日涨跌幅限制为20% [1] - 科创芯片指数从科创板市场中选取涉及芯片材料、设计、制造、封装测试等全产业链环节的50只代表性上市公司证券 [1] - 该指数旨在反映中国半导体行业相关上市公司证券的整体表现和发展趋势，具有较高的成长性和行业代表性 [1]