收购交易概述 - 水发兴业能源同意以总代价人民币6亿元收购贵州兴业绿色能源科技有限公司100%股权，其中股权收购现金代价为人民币2.16亿元，承担并偿还目标公司欠卖方的债务为人民币3.84亿元 [1] - 目标公司主要从事光伏电站的维护管理及电力销售业务 [1] - 此次收购事项旨在解决一项与EPC文件相关的诉讼 [1] 诉讼背景与索赔详情 - 诉讼源于卖方北京京运通科技股份有限公司及目标公司指控水发绿色能源违反EPC文件，EPC文件约定的合约价格约为人民币7.05亿元，卖方A须提供的委托贷款约为人民币3.43亿元 [2] - 水发绿色能源在EPC文件中承诺完成政府审批及发电上网程序，并同意赔偿因土地占用问题产生的损失 [2] - 目标公司因未经批准占用800亩农地，导致其六盘水市汪家寨100MW光伏电站设施在2021年及2022年被拆卸，此后电站仅以65MW容量运作 [2] - 原告方在诉讼中索赔总额约人民币3.61亿元，主要包括拆卸电站损失约人民币2.53亿元、售电损失约人民币5700万元及发电上网延迟违约金约人民币3400万元 [2] 收购的 strategic rationale 与财务影响 - 根据公司中国法律顾问的意见，集团很可能在诉讼中承担巨额赔偿责任，特别是约人民币2.53亿元的拆卸损失 [3] - 公司认为收购实质上是撤销原EPC交易，公司仅需以公平值收购股权并偿还扣除已豁免债务后的净债务人民币1.33亿元，此举有助于大幅减少潜在的损害赔偿并节省成本 [3] - 解决诉讼并可解除被冻结的附属公司资金及股权，从而提高集团信贷评级并减轻营运压力 [3] - 收购可与公司现有的再生能源及绿色建筑业务形成互补，通过提升生产力和业务规模来扩阔收入来源 [3] - 考虑到收购代价相对评估价值的折让以及债务豁免，集团预期在交易完成后将取得约人民币1.63亿元的税前收益 [3]