全球央行政策动向 - 美联储将于美东时间10月29日公布利率决议，市场普遍预期将再次降息25个基点至3.75%至4%区间 [1] - 据CME“美联储观察”，美联储10月降息25个基点的概率为98.3%，12月累计降息50个基点的概率为93.4% [2] - 市场将重点关注美联储主席鲍威尔的新闻发布会，以判断未来降息幅度和节奏，投资者普遍预期美联储将在12月再次降息 [1][2] - 华尔街高度关注美联储是否会在此次会议上决定终止量化紧缩，摩根大通和美国银行策略师预计美联储将宣布停止缩减其约6.6万亿美元的资产负债表 [2] - 欧洲央行和日本央行将于北京时间10月30日公布利率决议，市场普遍预期两家央行均将维持现行利率不变 [3] 宏观经济数据与风险 - 投资者下周将重点关注美国9月核心PCE物价指数，8月数据显示核心PCE同比增速维持在2.9%的高位 [3] - 美国将于美东时间10月30日公布三季度实际GDP数据 [3] - 美国联邦政府“停摆”已进入第四周，安联研究估算这可能导致美国第四季度年化GDP增速下降0.45个百分点，并导致关键数据缺失 [3] 美股科技巨头财报 - 下周美股市场将迎来“超级财报周”，预计有超过170家公司发布业绩，包括“科技七巨头”中的微软、苹果、谷歌母公司Alphabet、亚马逊、Meta五家公司 [1][4] - 市场预期“科技七巨头”本季利润增长16.6%，而其他标普500指数成份股公司为8.1% [5] - 苹果计划于10月30日美股盘后发布财报，分析师一致预期该季度每股收益为1.76美元，营收预计为1017.1亿美元 [5] - 美国银行预计Alphabet第三季度收益为860亿美元，每股收益为2.17美元，而市场预期为850亿美元和2.29美元 [5] - 美国银行预计亚马逊第三季度营收为1792亿美元，较市场预期的1777亿美元高出1%，预计AWS第三季度营收为323亿美元，同比增长17.7% [5] 市场影响与预期 - 在美联储降息预期升温刺激下，本周美股三大指数全线反攻，道指、纳指本周累计涨幅均超过2%，集体创出历史新高 [1] - 考虑到“科技七巨头”在美股市场的市值占比且股价均处于历史新高附近，一旦业绩不及预期，或将引发美股市场剧烈波动 [1] - 这些科技巨头是人工智能行业的核心参与者，AI热潮是近几年股市上涨的主要动力之一 [6]